Анализ финансовой устойчивости и ликвидности баланса ООО «Элит»

Расчетная величина: %.

По данным таблицы 3.1 видно, что предприятие не получит 1006,1 тыс. руб. дебиторской задолженности (19,01 % от общей ее суммы). Соответственно, именно на эту сумму целесообразно сформировать резерв по сомнительным долгам.

В основе управления дебиторской задолженностью существуют два подхода:

. Сравнение дополнительной прибыли, связанной с той или иной схемой спонтанного финансирования, с затратами и потерями, возникающими при изменении политики реализации продукции;

. Сравнение и оптимизация величины и сроков дебиторской задолженности. Данные сравнения проводятся по уровню кредитоспособности, времени отсрочки платежа, стратегии скидок, доходам и расходам по инкассации.

У ООО «Элит» в течение года увеличилась дебиторская задолженность. Это создает финансовые затруднения, т.к. предприятие чувствует недостаток финансовых средств для приобретения ресурсов, выплаты заработной платы и др. Кроме того, замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости капитала.

Предприятию ООО «Элит» необходимо уменьшить дебиторскую задолженность с целью интенсивного притока денежных средств. На практике доказано, что система скидок за ускорение оплаты действительно интенсифицирует приток денежных средств. И эта система за ускорение оплаты более эффективна, чем система штрафных санкций за просроченную оплату, которую использует руководство предприятия.

Таким образом, для того чтобы определить, следует ли покупателю предоставлять скидку за авансовые выплаты следует сравнить доход от денежных средств, получаемых в результате ускоренных платежей, с суммой скидки.

Исходные данные:

Текущий годовой объем продаж в кредит 21800 тыс. руб.

Сбор денежных платежей 3 месяца

Условия нетто/30 дней

Норма прибыли 15%

Предприятие разрабатывает предложение 3/10 net 30. То есть если покупатель заплатит в течение 10 дней с даты продажи, он получит скидку в размере 3%. Оплата всей суммы должна быть произведена в течение 30 дней. Компания рассчитывает, что 25% покупателей воспользуются предоставленной скидкой. Время взыскания денежных платежей сократится до двух месяцев.

Средний остаток дебиторской задолженности до изменения политики (тыс. руб.): 21800 / (12/3) = 5450

Средний остаток дебиторской задолженности после изменения политики (тыс. руб.): 21800 / (12/2) = 3633

Уменьшение среднего остатка дебиторской задолженности 1817 тыс. руб.

Норма прибыли составит 15%

Доход будет равен 1816×0,15 = 272,4 тыс. руб.

Недостатки скидки:

Сумма скидки: 0,30× 0,25 ×21800 × 0,03 = 49,1 тыс. руб.

Чистое преимущество скидки 272,4-49,1= 223,3 тыс. руб.

Тем самым, предприятие уменьшает сумму дебиторской задолженности на 34 %, увеличив при этом доход на 272,4 тыс. руб. или на 26 %, что в дальнейшем повлечет за собой и увеличение экономической рентабельности активов на 2,1 %:

(3.3)

Таким образом получаем, что:

ЭРа 2012 = ;

ЭРа с учетом предлагаемых = рекомендаций

Таким образом, применение на практике системы скидок на ООО «Элит» приведет к увеличению экономической рентабельности актива на 2,1% (11,6%-9,5%=2,1%), а также будет способствовать защите предприятия от инфляционных убытков и относительно дешевому пополнению оборотного капитала в денежной или натуральной форме в кратчайшие сроки.

Еще статьи по экономике

Технико-экономические показатели механического участка
Данная деталь « Рычаг », относится к классу рычагов. К деталям класса рычагов относятся: рычаги, тяги серьги, вилки, балансиры, шатуны. Рычаги являются звеньями системы машин, аппаратов, ...

Теория общественного выбора на примере современной России
Мой реферат посвящен такой интересной, но мой взгляд, теме, как теория общественного выбора, и в частности применимость ее к России. Тесной соприкосновение политических процессов с экономическими ...

Социально-экономические системы как предмет современного исследования
Понимание «Системы» возникло еще в древности. Демокрит, положивший начало материалистическому атомизму, определял фундаментальные категории естествознания, такие как целое, элементы и связь между ...